Shearman & Sterling intervient sur l'émission obligataire de plus d'1,4 Md€ de Loxam

Communiqué du 26 juillet 2019

Cette émission high yield est constituée d’une émission d’obligations senior garantie portant intérêt à un taux de 3,25% d’un montant de €700 millions et arrivant à échéance en 2025, d’une émission d’obligations senior garantie portant intérêt à un taux de 3,75% d’un montant de €450 millions et arrivant à échéance en 2026, et d’une émission d’obligations garantie subordonnée d’un montant de 250 millions à un taux de 5,75% à échéance 2027. Le produit net de l’opération doit financer l’acquisition par Loxam de Ramirent Plc, une société publique cotée à la bourse d’Helsinki (Finlande).

Les émissions d’obligations garanties senior seront garanties par Nationwide Platforms Limited et Loxam Module SAS, et bénéficieront de sûretés sur certains droits de propriété intellectuelle ainsi que sur les titres de certaines filiales de Loxam SAS, y compris Ramirent Plc. L’émission, qui a été réalisée conformément à la Réglementation S en vertu de la loi U.S. Securities Act, a été clôturée le 2t à la Réglementation S en vertu de la loi U.S. Securities Act, a été clôturée le 22 juillet 2019.