Communiqué du 15 juillet 2021
L’opération comprend trois tranches :
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une émission d’obligations perpétuelles Restricted Tier 1 d’un montant de 400 millions d’euros à taux fixe réinitialisable de 3,50% par an. Les titres sont notés Ba1 par Moody’s.
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une émission d’obligations subordonnées Tier 2 d’un montant de 850 millions d’euros à taux fixe de 2,125 % par an puis variable à échéance 2052. Les titres sont notés Baa1 par Moody’s.
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une émission d’obligations Tier 3 d’un montant de 500 millions d’euros à taux fixe de 0,625 % par an à échéance 2027 .Les titres sont notés Baa1 par Moody’s.
Cette opération, qui est la première transaction en euros triple tranche d’un assureur européen, constituera une part importante du financement de l’acquisition d’Aviva France et renforcera la nouvelle structure de capital ainsi que la solvabilité du Groupe MACIF.
L’équipe d’Allen & Overy était composée de Julien Sébastien (Associé, Marchés de Capitaux Internationaux), Lorraine Miramond (Collaboratrice senior, Marchés de Capitaux Internationaux), Laure Bellenger, Marc Ghorayeb et Marion Hébrard-Lemaire (Collaborateurs, Marchés de Capitaux Internationaux).